El Punjab National Bank (PNB) de la India anunció denunció, a mediados de febrero, que denunció ante el Buró de Investigaciones Criminales del país (CBI) una estafa por 1.770 millones de dólares, a través de una sucursal suya en Mumbai y, mediante la expedición fraudulenta de cartas de entendimiento a dos grupos empresariales.

El banco indicó que dos empleados de la entidad fueron capaces de hacer cartas de entendimiento, (una especie de carta de crédito,) para acceder a préstamos en el exterior, sin registrarlas en el sistema contable de la institución y accediendo directamente al sistema internacional SWIFT de comunicación interbancaria.

El fraude del PNB, el segundo banco estatal más grande del país, es uno de los mayores escándalos en la historia del sector financiero indio y ha levantado una guerra de acusaciones entre los partidos políticos,, que se responsabilizan entre sí por la falta de control que hizo posible la estafa.